2017年12月闖關(guān)創(chuàng )業(yè)板被否后，蘇州宇邦新型材料股份有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“宇邦新材”)2020年12月再度向創(chuàng )業(yè)板發(fā)起沖擊。如今排隊逾8個(gè)月，宇邦新材于9月1日正式迎來(lái)上會(huì )大考，屆時(shí)公司能否獲得上市委的認可，答案也將揭曉。

9月1日IPO上會(huì )

根據安排，深交所創(chuàng )業(yè)板上市委員會(huì )定于9月1日召開(kāi)2021年第53次上市委員會(huì )審議會(huì )議，審核宇邦新材創(chuàng )業(yè)板首發(fā)事項。

招股書(shū)顯示，宇邦新材主營(yíng)業(yè)務(wù)為光伏焊帶的研發(fā)、生產(chǎn)與銷(xiāo)售，主打產(chǎn)品就是光伏焊帶，該產(chǎn)品主要應用于光伏電池片的連接。2018-2020年，宇邦新材實(shí)現營(yíng)業(yè)收入分別約為5.53億元、6.02億元、8.19億元;對應實(shí)現歸屬凈利潤分別約為3325.69萬(wàn)元、4903.11萬(wàn)元、7904.8萬(wàn)元;對應實(shí)現扣非后歸屬凈利潤分別約為2745.13萬(wàn)元、4753.93萬(wàn)元、7178.54萬(wàn)元。

需要指出的是，相比公司年凈利潤，宇邦新材報告期內的分紅數額并不小。2018-2020年，宇邦新材現金分紅數額分別為5000萬(wàn)元、2750萬(wàn)元、5000萬(wàn)元，經(jīng)計算，分別占公司當期歸屬凈利潤的150.34%、56.09%、63.25%。

據招股書(shū)，報告期內，宇邦新材應收賬款賬面余額以及應收票據賬面余額數額較大。數據顯示，2018-2020年末，宇邦新材應收賬款賬面余額分別為1.67億元、1.81億元和2.67億元，占當期營(yíng)業(yè)收入的比例分別為30.2%、30.08%和32.56%;公司應收票據賬面余額為2.5億元、1.97億元和2.67億元，占當期營(yíng)業(yè)收入的比例分別為45.13%、32.71%和32.65%。

值得一提的是，此次并非宇邦新材首次闖關(guān)A股。證監會(huì )官網(wǎng)顯示，宇邦新材曾在2016年9月申報創(chuàng )業(yè)板IPO，之后排隊逾一年時(shí)間，公司在2017年12月上會(huì )，不過(guò)慘遭被否。

此次二度謀求創(chuàng )業(yè)板上市，宇邦新材擬募資4.67億元，分別投向年產(chǎn)光伏焊帶13500噸建設項目、研發(fā)中心建設項目、生產(chǎn)基地產(chǎn)線(xiàn)自動(dòng)化改造項目以及補充流動(dòng)資金項目。

針對相關(guān)問(wèn)題，北京商報記者向宇邦新材董事會(huì )辦公室發(fā)去采訪(fǎng)函，對方在回復中表示，此次發(fā)行上市有利于公司穩步推進(jìn)光伏焊帶生產(chǎn)能力。另外，也有利于公司尋求新的發(fā)展機遇，通過(guò)多元化、多維度營(yíng)銷(xiāo)手段，確保公司光伏焊帶產(chǎn)品的市場(chǎng)份額。

據了解，本次發(fā)行前，宇邦新材控股股東為蘇州聚信源、實(shí)際控制人肖鋒和林敏及其一致行動(dòng)人蘇州宇智伴企業(yè)管理合伙企業(yè)(有限合伙)合計持有公司85.27%的股權。按本次發(fā)行不超過(guò)3342.86萬(wàn)股計算，本次發(fā)行完成后，宇邦新材控股股東、實(shí)際控制人及其一致行動(dòng)人持有的公司股權比例將下降至59.68%。

兩大供應商被重點(diǎn)追問(wèn)

前次IPO被否時(shí)，宇邦新材的兩大供應商常熟市鑫騰電子設備有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“鑫騰電子”)、常熟市銘奇金屬制品有限公司(以下簡(jiǎn)稱(chēng)“常熟銘奇”)就遭到監管部門(mén)詢(xún)問(wèn)，此次二度闖關(guān)，上述供應商再度被追問(wèn)。

招股書(shū)披露，2018-2020年，宇邦新材向各期前五大供應商(合并口徑)進(jìn)行產(chǎn)品采購的金額分別為4.06億元、4.3億元和5.89億元，占當期采購總額的比例分別為73.11%、77.78%和73.69%，主要是江蘇炎昌新型材料有限公司、無(wú)錫錫洲電磁線(xiàn)有限公司、鑫騰電子、常熟銘奇等公司。

其中，報告期內，宇邦新材向鑫騰電子采購金額分別為9551.23萬(wàn)元、8038.51萬(wàn)元、8864.18萬(wàn)元，占總采購額的比例分別為17.21%、14.54%、11.08%，鑫騰電子分別是公司第二大、第四大、第三大供應商。

而在前次上會(huì )時(shí)，供應商鑫騰電子就曾被重點(diǎn)追問(wèn)。

據了解，鑫騰電子為宇邦新材原材料銅圓絲的主要供應商，公司實(shí)際控制人肖鋒之配偶王歌曾控股鑫騰電子。不過(guò)，2014年王歌轉讓所有鑫騰電子股權，之后鑫騰電子與宇邦新材不存在關(guān)聯(lián)關(guān)系。此次二度闖關(guān)，深交所再度針對鑫騰電子提出質(zhì)疑，要求宇邦新材說(shuō)明王歌轉出鑫騰電子控股股權的原因、進(jìn)入和退出均為平價(jià)的定價(jià)依據及合理性、具體支付情況等。

投融資專(zhuān)家許小恒對北京商報記者表示，關(guān)聯(lián)交易行為是監管層審核IPO時(shí)關(guān)注的重點(diǎn)，這當中的合理性、必要性，是否存在其他利益安排等，都可能是追問(wèn)要點(diǎn)。

此外，還有一家供應商常熟銘奇也再度遭到了監管層的追問(wèn)。

資料顯示，常熟銘奇成立于2014年1月，成立不久即成為宇邦新材供應商，且注冊地址與鑫騰電子相近。深交所也曾要求宇邦新材說(shuō)明常熟銘奇成立不久即成為公司主要供應商的合理性以及合作背景等問(wèn)題。

上述問(wèn)題是否會(huì )再度成為宇邦新材IPO的攔路虎，北京商報記者也將持續關(guān)注。(記者 馬換換)